Процесс привлечения инвестиций в бизнесе

Где найти и как привлечь инвестора в свой бизнес

Прекрасно, когда у предпринимателя хватает средств, необходимых для ведения дел. Но так бывает далеко не всегда. В 9 случаях из 10 предприниматель вынужден изыскивать сторонние ресурсы для вложения в свой бизнес. Для этого следует тщательно продумать и спланировать возможные пути поиска финансовых вливаний и максимально обезопасить себя.

Рассмотрим варианты привлечения дополнительных финансов. Проанализируем, кто может выступить в роли инвестора. Постараемся оказать практическую помощь нуждающемуся в финансировании предпринимателю, составив пошаговое руководство по поиску инвестора.

Цель привлечения инвестора

Инвестиция – это стороннее вливание финансовых средств в определенный проект, программу, начинание на долговременной основе, рассчитанное на отсроченное получение прибыли.

Зачем предпринимателям могут понадобиться посторонние средства, ведь потом придется делиться прибылью? Цель, с которой бизнесмен может пригласить других финансово поучаствовать в его «детище», может быть одной из следующих:

  • рост и развитие текущей деятельности;
  • привлечение дополнительных или недостающих ресурсов;
  • увеличение основных активов;
  • освоение технологий;
  • вступление в новые области бизнеса.

Виды инвестиционных вливаний

По степени участия в проекте инвестиции могут быть:

  • портфельными – средства вкладываются в группу проектов, причем сразу в нескольких бизнес-сферах или в разных организациях;
  • реальными – капитал предназначен для финансирования конкретного проекта с целью получения реальной прибыли.

По особенностям вкладчика инвестиции можно разделить на:

По нюансам финансируемого проекта выделяют инвестиции:

По возможности инвестора контролировать свои вложения:

Варианты привлечения инвестиций на разных стадиях проекта

Чтобы получить деньги на свой проект, он должен показать свою состоятельность. А для того чтобы проект заработал, нужны деньги. Как выбраться из этого замкнутого круга? Для каждого этапа функционирования проекта будет целесообразнее привлекать инвестиции из разных источников.

  1. Стадия планирования. Если у предпринимателя есть интересная бизнес-идея, возможно, модель или образец готовой продукции, но управление и процессы еще не начинали налаживаться, то средства имеет смысл просить у таких спонсоров:
    • ближний круг (родственники, друзья, единомышленники);
    • государственные инвестиции (существуют специальные программы по поддержке некоторых инноваций);
    • венчурные инвестиции (они предназначены как раз для рискованных стартапов).
  2. Начало работы проекта. Бизнес-план разработан, команда формируется, процесс «пошел», но прибыли еще нет. В таком случае деньги на дальнейшее продвижение могут дать:
    • венчурные фонды;
    • частные инвесторы;
    • иностранные спонсоры.
  3. Удачный старт. Организация заняла определенное место на рынке, проект начал приносить прибыль, пускай пока не слишком большую. Для расширения деятельности средства могут предоставить:
    • фонды прямых инвестиций;
    • венчурные вкладчики;
    • банки (в этой стадии проекта, когда уже видны первые результаты, кредитные организации уже могут рискнуть своими средствами).
  4. Рост и развитие. Когда прибыль уже очевидна и стабильна, найти инвесторов не составит труда. В такую компанию с удовольствием вложат средства:
    • венчурные фонды;
    • иностранные капиталисты;
    • госфонды;
    • банковские учреждения.
  5. Отлично налаженное дело. Когда рост и перспективы дела не вызывают сомнений, компания занимает на рынке одно из лидирующих мест, инвесторы могут даже «сражаться» за право вложить средства в явно прибыльную фирму. В таком случае можно уже не просто принимать спонсорские вложения, а публично продавать свои акции. Кроме этого, можно брать в инвесторы:
    • частных предпринимателей;
    • банки;
    • пенсионный фонд.

Главные источники инвестирования

Кроме частных вложений, предпринимателя могут инвестировать банки или же государство.

Государственные инвестиции «заточены» под конкретные программы. Правила их очень строги и не подлежат корректировке. В большинстве своем эти программы рассчитаны на производственные компании, поэтому воспользоваться поддержкой государства может далеко не каждый предприниматель. Как правило, государственные деньги предназначены на закупку оборудования, материалов, транспортные расходы. Средства на оплату труда, рекламу и другие расходы предпринимателю нужно будет искать самостоятельно.

Банковские инвестиции, то есть кредиты «под бизнес» не дадут любому желающему. Для того чтобы взять деньги под конкретное дело, оно должно быть уже начато либо заемщик должен иметь другой стабильный доход. Это связано с необходимостью выплачивать банковские проценты.

Частные инвестиции – наиболее перспективные спонсоры для начинающего предпринимателя. Среди многочисленных видов компаний и фондов, готовых оказать финансовое содействие на любом этапе проекта, любой бизнесмен может найти подходящий именно ему.

Одной из удобных для начинающих бизнесменов форм инвестирования являются бизнес-инкубаторы – организации, которые специализируются на финансировании и поддержке предпринимателей в начале их бизнес-пути.

В рамках «инкубатора» бизнесмен может получить в аренду помещение на льготных условиях, ему помогут с бухгалтерией и юридическим сопровождением, окажут консультационные услуги.

Поиск инвестора: пошаговое руководство

Если предприниматель поставил себе цель привлечь инвестиционный капитал, перед ним начинается непростой путь, который ему придется пройти шаг за шагом.

  1. Выбор надежного капиталовкладчика. Инвестор станет стратегическим партнером, поэтому нужно подойти к его выбору очень ответственно. Для этого нужно четко представлять себе, какой тип обладателя денег может оказаться заинтересованным в вашем проекте. Выбор зависит от:
    • стадии функционирования проекта;
    • собственных денежных возможностей и ресурсов;
    • наличия дополнительных инвестиционно привлекательных факторов (уникальные активы, ликвидные залоги, оригинальная и жизнеспособная бизнес-идея и т.п.).
  2. Формирование предложения. Очертив круг предполагаемых инвесторов, нужно донести им информацию о том, что они могут выгодно вложить свои средства в ваш проект. Для этого нужно грамотно «упаковать» информацию о проекте:
    • выделить преимущества;
    • обосновать рентабельность;
    • предоставить реалистичный бизнес-план;
    • уточнить круг будущих потребителей, то есть потенциальный рынок сбыта.
  3. Составление инвестиционного резюме. Всю привлекательность проекта для инвесторов нужно подать максимально емко и кратко. Корректно составленное инвестиционное предложение – «реклама» вашего проекта – может быть эффективнее личной встречи с будущими вкладчиками. Если бизнесмен не чувствует себя в силах это сделать, составление предложения можно поручить одной из консалтинговых компаний.
  4. Рассылка инвестиционного предложения и резюме. Следует определить оптимальное число потенциальных «спонсоров», которым следует сделать предложение. Одно-два обращения могут не дать результата, а большое количество адресатов поставит под сомнение серьезность ваших намерений. Практика показывает наибольшую эффективность при обращении к 10-20 потенциальным инвесторам: процент отклика будет вполне достаточным.
  5. Переговоры. Если вашим обращением заинтересовались, необходима будет личная встреча, которая и решит вопрос о возможности инвестирования. К переговорам надо тщательно готовиться: создать короткую, яркую, убедительную презентацию, в которой нужно осветить ключевые вопросы, касающиеся проекта. Желательно использовать иллюстративные и раздаточные материалы. Потенциальный инвестор наверняка задаст много вопросов.
  6. Документирование. Личные договоренности фиксируются в официальном документе, своего рода договоре. В практике инвестирования такая бумага называется «письмо об обязательствах» или «оформление условий сделки». Она не имеет юридической силы, однако является предварительной по отношению к будущему официальному сотрудничеству, которое начнется после подписания договора. Только после этого компания может получить вожделенные средства.
Читайте также  Управление инвестициями отчет по практике

Финансовый гений

Финансовая грамотность, эффективное управление личными финансами

Привлечение инвестиций. Как привлечь инвестиции?

Сегодня мы поговорим про привлечение инвестиций и рассмотрим, как привлечь инвестиции. Если у вас есть определенная бизнес-идея, стартап, вы хотите запустить бизнес-проект, и не знаете, где найти источники финансирования – вам будет полезна эта информация.

Вообще, финансирование проекта может осуществляться разными способами, и привлечение инвестиций – лишь один из них, который, тем не менее, является наиболее популярным и распространенным. Помимо этого, источником финансирования могут служить собственные средства или кредит для бизнеса, полученный в банке. Сегодня мы рассмотрим, как привлечь инвестиции в проект, найти инвестора и как убедить его в перспективности бизнес-идеи. Итак, остановлюсь на самых важных правилах, которые следует соблюдать, занимаясь поиском инвестора для финансирования проекта.

Правило 1 . Развивайте свой бизнес, и инвесторы найдут вас сами. Очень много молодых предпринимателей, разработав бизнес-идею, сразу пускаются в поиски инвесторов, тратят на это огромное количество времени, сил, а иногда – и денег, но привлечь инвестиции все равно не получается. Вместо этого можно было бы потихоньку развивать идею своими силами, пусть не такими темпами и не в таких масштабах, как хотелось бы, но уверяю, когда вы покажете работоспособность и перспективность своего проекта не на словах, а на деле, инвесторы сами повалят к вам с предложении об участии или покупке бизнеса.

Правило 2 . Будьте целеустремленным, но не упрямым. Думая о том, как привлечь инвестиции, многие предприниматели готовы бесконечно и настырно доказывать инвесторам, что их проект достоен участия, даже если уже получили отказ. Такое наблюдается сплошь и рядом: стартаперы искренне уверены в перспективности своей идеи и просто не понимают, почему им отказывают в финансировании проекта, ведь по их мнению, от желающих вложить капитал в такое прибыльное дело, просто отбоя быть не должно.

Тем не менее, инвесторы рассматривают бизнес, стартапы со своей позиции, которую предприниматель может просто не понимать. И они сами знают, куда готовы вкладывать деньги, а куда нет, поэтому вместо того, чтобы бесконечно убеждать инвесторов в том, что они не правы, лучше увидеть причину отказа и постараться ее устранить – такие действия будут гораздо эффективнее.

Правило 3 . Не зацикливайтесь на привлечении инвестиций. Многие предприниматели изначально разрабатывают бизнес-идеи лишь для того, чтобы привлечь инвестиции, при этом даже не хотят рассматривать другие источники финансирования проекта – собственные средства, кредит, партнерские отношения. Конечно, тут же надо рисковать своими деньгами, пусть лучше рискует инвестор… Это сразу говорит о том, что разработчик идеи сам не уверен в ее перспективах, а значит, привлечь инвестиции в бизнес будет чрезвычайно сложно, ведь инвесторы это тоже поймут. Поэтому, если вы хотите найти источник финансирования – будьте готовы рисковать и собственными средствами.

Правило 4 . Определитесь с типом инвестора, который вам нужен. Часто начинающие бизнесмены готовы ухватиться за любую возможность привлечения инвестиций, но это неправильный подход. Существуют разные типы инвесторов, которые преследуют совершенно разные цели инвестиций.

Например, стратегический инвестор желает иметь полный контроль над деятельностью предприятия, получить контрольный пакет акций, принимать ключевые решения в определении направлений развития бизнеса. Подумайте, готовы ли вы предоставить ему это право?

Финансовый инвестор ставит своей главной целью создание денежного потока, приносящего ему постоянный пассивный доход. Ему не так важно, как и чем вы будете заниматься, главное – чтоб он получал от этого регулярную запланированную прибыль, и чтобы она, желательно, росла. Если ваш бизнес предполагает крупные вложения и длительный период окупаемости – он будет неинтересен финансовому инвестору – не стоит ориентировать свои поиски на этот тип.

Инвестор, осуществляющий инвестиции в стартапы вкладывает деньги с целью поучаствовать в развитии проекта до определенного уровня, а потом перепродать свою долю в бизнесе существенно дороже. А вот кому он ее продаст – у вас он спрашивать уже не будет. И вполне вероятно, что с новым владельцем части бизнеса вы будете иметь разные позиции, и непонятно, чем все это вообще закончится. Подумайте, готовы ли вы доверить финансирование проекта инвестору такого типа.

Читайте также  Как осуществляются прямые и портфельные инвестиции

Правило 5 . Не обольщайтесь по поводу привлечения иностранных инвестиций. Многие молодые бизнесмены, думая о том, как привлечь инвестиции, сразу ориентируются на западных инвесторов: ведь у них и денег, и возможностей гораздо больше, чем у отечественных. Хочу вас разочаровать: иностранные инвесторы хотя бы просто обращают внимание на отечественные инвестиционные проекты лишь в единичных случаях, составляющих считанные проценты или даже доли процентов от общего количества заявок на привлечение инвестиций.

Особенно ничтожные шансы на привлечение инвестиций из-за рубежа имеют проекты в сфере малого бизнеса, а также инновационные проекты с высокой степенью риска. Конечно же, пока такой бизнес находится на стадии разработки и запуска. Если проект уже работает и показывает хорошие результаты – отношение к нему инвесторов может существенно поменяться.

Наибольшие шансы на привлечение иностранных инвестиций могут иметь крупные производственные проекты, но и даже в этом случае привлечь инвестиции из-за рубежа будет чрезвычайно сложно. Особенно на фоне нынешней ситуации – возросших политических рисков.

Правило 6 . Инвестор – человек без эмоций. Благодаря книгам и фильмам, рассказывающих о различных историях успеха, у многих сформировалось мнение, что можно привлечь инвестиции, произведя хорошее личное впечатление на инвестора. Мол, если он увидит харизму, целеустремленность, позитивный настрой и огоньки в глазах – обязательно даст денег.

На самом деле, все это абсолютно не так. Инвестор никогда не будет принимать финансовые решения на эмоциях, иначе он бы уже давно обанкротился. Поэтому впечатлять его, рассчитывая на привлечение инвестиций, необходимо исключительно финансовыми расчетами и фактическими подтверждениями перспективности своего бизнеса.

Правило 7 . Поиск инвестиций ради спасения от банкротства бесперспективен. Иногда бизнесмены, которым угрожает банкротство, думают о том, как привлечь инвестиции, чтобы увеличить капитализацию своей компании и, тем самым, избежать ее развала. В 99,9% случаев это – абсолютно тупиковая идея. Инвестор хочет вложить деньги в развивающуюся компанию, которая будет приносить ему прибыль, а спасение вашей фирмы от банкротства совершенно не входит в сферу его интересов. Близость к финансовому краху – прямой показатель того, что руководитель не умеет вести бизнес, поэтому привлечение инвестиций в такой проект маловероятно.

Правило 8 . Для привлечения инвестиций необходимо оформить все документы. Как правило, инвесторы даже не будут рассматривать вложение капитала в проект, находящийся на уровне идеи. Даже для того, чтобы инвестор хотя бы ознакомился с бизнесом, необходимо предоставить ему полный, юридически грамотно оформленный, пакет документов, который, в том числе, должен включать и подробный бизнес-план. Если хотя бы чего-то не будет хватать – это скажет инвестору лишь о том, что предприниматель еще сам не готов к открытию бизнеса, возможно – он толком не знает, как действовать дальше, его инвестиционный проект “сырой”.

Правило 9 . Определитесь, вам нужен институциональный или частный инвестор? Финансирование проекта одним инвестором или группой инвесторов, объединенных в какое-то сообщество, может иметь существенные отличия, к примеру, в плане принятия решений, размера доли в бизнесе и много чего еще. Поэтому, если вы обращаетесь, например, в сообщество бизнес-ангелов, сразу укажите, какие именно инвестиции вас интересуют: коллективные (институциональные) или частные? Если вы скажете “любые” – это будет говорить лишь о вашей некомпетентности и желании получить деньги любым путем, поэтому такая заявка будет обречена на провал.

Правило 10 . Рассматривайте свой проект с точки зрение инвестора. Если вы думаете о том, как привлечь инвестиции, вы должны обязательно стать на позицию инвестора, то есть, думать о том, какие выгоды он получит от финансирования проекта. Если вы будете думать только о своей выгоде от привлечения инвестиций или даже не сможете четко обозначить, в чем заключается инвестиционная привлекательность вашего проекта – вы не сможете найти инвестора.

Теперь вы знаете, как привлечь инвестиции. Ну а о том, где конкретно искать человека, который возьмется за финансирование вашего проекта – читайте в отдельной статье: Где и как найти инвестора?

На этом все. Желаю вам успешного развития своих проектов и хороших заработков. До новых встреч на Финансовом гении!

Автор Константин Белый Дата 21.03.2015 · Категория Инвестиции

Рекомендации и риски привлечения инвестиций в стартап

Стартап — это слово на слуху у многих. Предприниматели всех мастей стремятся запустить свой. Идей много, денег в мире тоже достаточно, но есть одно «но». Не все идеи способны привести к получению скорой прибыли и не все, имеющие деньги, готовы с ними легко расстаться.

Привлечение инвестиций в стартап – одна из важнейших задач начинающих и опытных предпринимателей.

Как привлечь инвестиции в стартап?

Для начала требуется разобраться с целевой аудиторией своего будущего продукта или услуги. Понять, на какие рынки будете ориентироваться. Создать надежную и профессиональную команду. Решить, что хотите получить от сотрудничества с инвесторами. Подсчитать объем инвестиций, необходимый вам для успешной работы. Сделать понятную и информативную презентацию своей компании, включить в неё имеющиеся экономические показатели. А затем предпринимать шаги по активному поиску денег.

Читайте также  По объекту инвестирования выделяют инвестиции

Проинвестировать стартап могут частные лица, краудфандинговые платформы, венчурные фонды, бизнес- акселераторы и другие банковские и финансовые структуры.

Задача №1 – заинтересовать потенциального инвестора. Предложить ему выгодные условия сотрудничества. Доказать серьезность намерений основать и развивать свой бизнес, особенно, если на кону стоят десятки и сотни тысяч долларов инвестиций. А, как правило, речь идет именно о таких суммах, так как начальный капитал берут из собственных накоплений, либо привлекают сбережения родственников и друзей.

Опытный инвестор рассчитывает увидеть первые образцы продукции и показатели продаж. Он рассчитывает получить доказательства успешного запуска и радужной перспективы.

Доверие – ключ к сердцу инвестора и его кошельку. Чем больше он вам доверяет, тем охотнее вкладывает деньги.

На каких условиях приходят инвестиции

Большинство потенциальных инвесторов: венчурные фонды, бизнес-инкубаторы и краудинвесторы готовы вкладывать деньги в бизнес на условиях получения соответствующей вложениям доли и участвуя в операционной деятельности компании. При положительном исходе предприятия это дает возможность продать долю и получить прибыль.

При краудфандинге люди могут инвестировать стартап деньгами, сделав предзаказ на выпускаемую продукцию, либо дарят вам деньги.

Если говорить о банковских ссудах, то подразумевается получение денег под определенный процент. Но кредитные учреждения очень редко готовы рисковать и делать такие инвестиции, так как по статистике, выживает только 1 из 10.

Способы привлечения инвестиций

Поиск инвестиций может занять продолжительное время. Предприниматели должны быть нацелены на большой путь и активные действия. Уметь подать свою идею в максимально выгодном свете и выделиться среди конкурентов.

Существует несколько способов привлечь инвестиции:

  • Участие в отраслевых мероприятиях;
  • Посещение специализированных форумов и конференций;
  • Участие в конкурсах;
  • Размещение проекта на различных on-line платформах и биржах;
  • Обращения напрямую в венчурные фонды и бизнес-акселераторы;
  • Поиск бизнес-ангелов.

Самые известные венчурные фонды, тратящие огромные капиталы, находятся в США. Среди них Sequoia Capital, финансировавшая Apple, Benchmark вложившаяся в eBay, Founders Fund инвестирующая в SpaceX и Airbnb.

Бывший сотрудник Google, Крис Сакка, является бизнес-ангелом. Самым удачным его вложением стала компания Twitter. Еще один «ангел» – Джим Брейер известен инвестициями в китайского производителя смартфонов Xiaomi.

Краудфандинговые платформы, такие как Kickstarter и IndieGoGo, ежегодно привлекают миллиарды долларов инвестиций и множество мелких инвесторов, готовых вложиться совершенно безвозмездно в интересную или полезную обществу идею.

В качественных и перспективных стартапах заинтересованы большие транснациональные компании. Они проводят конкурсы, где отбирают лучших и финансируют их работу. Зачастую, таким способом компании закрывают свои нужды в инновациях.

Организаторы off-line форумов и конференций привлекают все заинтересованные стороны. Такие мероприятия способны охватить большое количество участников и оптимизировать процесс поиска.

Какие же преимущества и недостатки у каждого способа

Перед принятием решения о поиске финансирования следует учесть некоторые факты:

  • Отрасль экономики;
  • Наличие команды;
  • Готовность продукта;
  • Сумма необходимых инвестиций;
  • Сроки;
  • Социальная составляющая;

Эти факторы могут значительно повлиять на потенциальных кредиторов и их решение о вложениях.

Каждый учредитель рассчитывает получить средства наименее затратным для себя способом и в наиболее большом объеме. Соответственно, приоритеты при выборе способов привлечения инвесторов должны быть расставлены в соответствии с выше перечисленными фактами.

Не все способы подходят для отдельно взятого старапа. Венчурные фонды больше интересуются компаниями, работающими в биохимии, электронике и занимающимися IT-технологиями, чем бизнесом, ориентированным на пищевую промышленность в каком-то локальном месте.

Социальный стартап могут легко поддержать добровольными взносами люди, которые интересуются данной темой. За скромную плату при размещении на краудфандинговой платформе такая компания получает даже больше инвестиций, чем планировала изначально.

Бизнес-инкубаторы, различные фонды и бизнес-ангелы готовы потратить деньги при определенных гарантиях со стороны учредителей. Это может быть доля в бизнесе, введение в совет директоров или свой человек в управлении операционной деятельностью.

Не все предприниматели готовы допустить инвестора в управление стартапом, что значительно ограничивает круг потенциальных инвесторов, к тому же, если речь идет о внушительных суммах.

Для участия в различных конференциях и форумах нужно быть достаточно подготовленным спикером. Необходимо уметь словом убеждать людей в привлекательности своих идей и будущих перспективах развития. Красноречие и харизма, которыми наделен хороший спикер, это таланты, данные не каждому предпринимателю.

Особенности российского рынка

Россия не стоит в стороне от мировых тенденций в развитии бизнеса. Существует ряд фондов, готовых финансировать стартап. Большинство из них связано с государством. «Сколково» и Фонд развития малого бизнеса выделяют гранты до 150 млн. рублей на проекты в IT сфере, медицине и космосе.

Региональное правительство субсидирует начинающий бизнес, если проект связан с той отраслью экономики, которая превалирует на данной территории.

Интенсивно развиваются интернет-площадки: Napartner, Planeta, Startup.Network и другие. У них различные условия размещения, но на каждой из них есть шанс найти инвестора и выгодное сотрудничество.

Инвестиции в стартапы России готовы делать резиденты и иностранный капитал.

Проект начинается в стране, а потом привлекает деньги и переезжает туда, где преобладает число клиентов или ближе к инвесторам.

Мы живём в глобальном мире и обязаны реагировать на происходящие в нем процессы. Всё взаимосвязано и бизнес соответствует потребностям сегодняшнего дня и смотрит вперед. Идеи для стартапов витают в воздухе. Кто первый поймает и реализует, тот одержит победу.

Источники: http://assistentus.ru/vedenie-biznesa/kak-privlech-investora/, http://fingeniy.com/privlechenie-investicij-kak-privlech-investicii/, http://viafuture.ru/privlechenie-investitsij/privlechenie-investitsij-v-startap

Источник: invest-4you.ru

Правовой вопрос